雅铭的术数游戏

不言败

概算和概率是科学的。但值是给定的。剩下的是你如何变值而答案不变呢？

好兵成帅

没听明白

icbqz2000

在那?

恐惧

就算证明别人得无知，对你又有什么意义。

更何况是一个很多人没看过，也不准备看得文章。

雅铭

Originally posted by 环湖居士 at 2004-10-23 17:47:
看了学习研究中心证券技术交流中雅铭发的文章《沪深股市第4循环周期》这篇文章关于周期的论述纯属一术数游戏。1/7等于0.142857的无限循环小数，任何数除以7的商的小数都会出现列举的几个所谓神奇数字。就是说任何 ...

这位朋友你好：
      首先，该文章的确是由我转发到MACD的。但是，有一点需要更正《沪深股市第4循环周期》的作者是：鲁兆先生，我只是责任编辑。
      第二，关于你本文拟定的标题“雅铭的术数游戏 ”有些不妥。
      第三，论坛是交流互动的地方，故你对《沪深股市第4循环周期》一文，有不同看法，属于正常范畴，论坛是欢迎的。
      第四，阐释一个不同观点是难得的。但是，使你这个不同观点能站得住脚，也要有一番论证的，在这个论证过程中，广大读者也可以通过互动有所收益。
      最后，还是感谢你！谢谢你的参与，常来做客。

雅铭

附一篇文章（转）：
循 环 周 期 理 论 新 视 角

自八十年代末，
伯恩斯坦利创立循环周期理论，
不少专业人士转载引用。
本文以上证指数为研究对象，
考察了循环周期理论在中国股市的实际应用，
希望给广大投资者带来新的研究视角。

一、提要：
1：由于股票市场是一个单向市场，
因此低点和低价区对投资者说要比高点更为重要。
另外，
循环高点的循环周期往往可信度较差。
本文经考察沪市的低点循环，
将其划分为大、中、小三种低点时间之窗。
在计算时间之窗时，
伯恩斯坦利以正负百分之十五为界限。
笔者认为正负百分之十五并不能科学的反映各样本差异的程度，
因此采用了统计学的方法，
以各样本的标准差来划分各低点的时间之窗。

雅铭

2：中国股市早在１９８８年就在上海西康路进行柜台交易。
１９８９年６月，
当时挂牌的股票几乎全部跌进面值，
７月起全面上扬。
至９０年１２月，
上交所成立之前，
受集中托管股票的影响，
股价回落。
反映这段时期股价变动的上海静安指数，
正好完成了一个涨跌循环。
本文在统计大循环低点时，
也将这段历史统计在内。

雅铭

二、统计：

1、大循环低点时间之窗：

８９年６月→90年１２月，间隔19个月

９０年１２月→９２年１１月，间隔23个月

９２年１１月→９４年７月，间隔20个月

９４年７月→到96年１月，间隔18个月

平均值为20个月

标准差为：正负１.８７个月

2、中循环低点时间之窗：

386点（92.11）→912点(93.04)间隔89天

912点（93.04）→777点(93.07)间隔88天

777点（93.07）→774点(93.10)间隔63天

774点（93.10）→694点(94.03)间隔93天

694点（94.03）→325点(94.07)间隔100天

325点（94.07）→524点(95.02)间隔129天

524点（95.02）→610点(95.07)间隔97天

610点（95.07）→512点(96.01)间隔140天

平均值为100天

标准差为：正负23天

雅铭

三：讨论：

1、以上两种循环低点的划分均对应了上海股市中不同级别的行情。
其中大循环低点相对应的都是大多头行情。
中循环低点对应的中级行情空间也比较大。

2、根据统计学原理,本文所计算出的时间之窗，
可以包容百分之六十六点七的命中概率。
也就是说，
由百分之六十六点七的低点都将出现在时间之窗内。
而另外的百分之三十三点三的低点出现在时间之窗以外，
如何掌握着百分之三十三点三的机会，
本人通过长期实战摸索，
总结出另外两条辅助研判标准，
即①KD指标，参数为（19，３，３）。
②波浪理论。对于伯恩斯坦利提出的研判标准，
本人认为其在中国股市中的应用虽有一定效果，
但也有一定局限性，
这里就不加论述了。

雅铭

四、研判标准：
一、KD指标（19，３，３，）参数的一大行情的判断有着极为良好的作用。
３年可以达到８．1倍的投资回报率。
有关这方面的问题可以参阅六月五日中国证券报发表的本人所著
《KD指标交易系统在沪市中的应用》一文。
采用（19，３，３）KD指标，
利用其背离信号和相互之间的位置关系可以判断出行情的低价区域。
根据当时时间之窗是否开启，
或临近时间之窗，
可判断低点循环是否到达。

雅铭

二、波浪理论：
在波浪理论中由一大类调整为A—B--C结构，
其中又有５——３——５和３——３——５结构之分。
共同点是C浪均为5浪结构。
那么当KD指标出现背离信号，
而是图表上又显示某一级别向下的波形为5浪结构时，
就可判断出低点循环出现的时间。
至于三角形调整和其他类型的调整波形限于篇幅，
不在此多加论述。

雅铭

三、以循环低点时间之窗为基础，
以（19，３，３）KＤ指标和波浪分析为辅助判断条件，
可以使我们对低点的掌握成功率提高到百分之九十以上。
并且使我们在不同时期采取相应的操作给有重要的参考价值。

雅铭

五、后记：

1、笔者认为：
循环低点依次有规律的出现，
从大的方面来讲，
与经济运行的波动息息相关，
从小的方面来看，
与市场资金供给、政策休息变化、人气心理的周期波动有相当的联系。
因此在考察市场的时候，
综合分析才是制胜法宝。

2、对于循环高点，
笔者认为，
在多头市场中，
一个涨跌循环往往表现为峰位右偏结构，
即上升期长而下跌期短。
空头市场中则为峰位左偏结构。
分析高点时，
从判断行情性质入手，
可相应找出较好的卖出时机。

大案965000

没听明白

雅铭

有些事情，不可能明白，就如同不可以穷尽天下财富一样。
我们努力即可！

专注

楼主想谈易学,也没有必要拿别人说事吧.
写写你自己的观点,让我等学习学习

雅铭

Originally posted by 专注 at 2004-10-24 10:03:
楼主想谈易学,也没有必要拿别人说事吧.
写写你自己的观点,让我等学习学习

欢迎搂主，唱名自己的看法，
提供一个讨论的深入话题。